Готовые инвестиционные решения для частных инвесторов России - Виктор Борисов, Николай Мельничук - Интервью - 2015-01-13
13.01.2015
Готовые инвестиционные решения для частных инвесторов России - Виктор Борисов, Николай Мельничук - Интервью - 2015-01-13
Скачать
А. Дыховичный
―
11 часов 07 минут в столице, добрый день, вы слушаете радиостанцию «Эхо Москвы», у микрофона Алексей Дыховичный. Виктор Борисов, управляющий «Лабораторией инвестиционных технологий» у нас в гостях. Виктор, добрый день.
В. Борисов
―
Здравствуйте.
А. Дыховичный
―
«Готовые инвестиционные решения для частных инвесторов России», так звучит тема нашего эфира. И традиционно мы смотрим на рынок, а вы нам рассказываете и комментируете, что происходит, и что ждать дальше. Знаете, я хотел бы начать с нефти. Ровно неделю тому назад вы были у нас в эфире, и я прекрасно помню, что начинался эфир при цене нефти 52,80. Заканчивали мы 52.20. И вы говорили, будет ниже, будет ниже. И вот, собственно говоря… Это я говорю о бренте. О цене… Я знаю, вы любите брент. Вы как-то (неразборчиво) относитесь не так… Не с таким пиететом, так ведь?
В. Борисов
―
Все правильно, у нас в принципе бюджет рассчитывается исходя из цены на нефть-брент.
А. Дыховичный
―
Ну так вот, сейчас уже брент – 45.50, была даже чуть ниже, буквально там 5 минут тому назад. Падает, падает, продолжает падать.
В. Борисов
―
Да, динамика такая и будет сохраняться. Мы говорили о том неделю назад, да и раньше на самом деле, на самом деле говорили о том, что нефть будет снижаться. Потому, что на рынке собственно произошло… Скопились излишки. Тенденция понижения цены, она так и будет сохраняться, пока вот эти излишки не израсходуются, то есть их не потребят. Штаты стали крупнейшим производителем нефти, опек демпингует. Причем вот какой ориентир? Ориентир в принципе задает опек. Потому, что именно опек может влиять, оказывать воздействие на цену. То есть, путем квотирования, увеличивает квоты на добычу, или снижает квоты на добычу. Они заявили о том, что снижать квоты на добычу не будут, даже при цене нефти в 20 долларов за баррель. То есть помните, на прошлом эфире мы даже считали по формуле, сколько будет стоить тогда доллар в рублях. Больше 100 рублей мы посчитали.
А. Дыховичный
―
175, если считать сто 3500 вот эта вот формула… 3500 рублей за 1 баррель.
В. Борисов
―
Да, формула грубовата конечно, но тем не менее как ориентир ее можно использовать. В принципе на семинарах я эту формулу тоже показываю, у нас регулярно по экономической ситуации проходят семинары открытые, где мы со слушателями разбираем текущую экономическую ситуацию, смотрим действительно, какие будут тренды, как в этих условиях в текущих ориентироваться. Вот ближайший такой семинар я проведу сегодня в Гостином дворе. Мы как раз про эту формулу тоже поговорим. То есть, посмотрим на динамику рубля, посмотрим, что вообще происходит действительно на рынке нефти, где вот этот может быть стоп, где она остановится. Потому, что нефть в принципе как и любой товар, не может бесконечно расти, так же не может бесконечно падать. Коррекции будут происходить. Все эти моменты разберем, семинар открытый. Еще раз, приглашение на него можно получить по телефону: 213-01-13, код 499. Сейчас очень многие люди уже боятся естественно вкладываться в валюту, потому что думают что все, рубль уже настолько сильно обесценился, что дальше уже некуда. Ожидают, что сейчас нефть вот-вот подорожает, и собственно будет укрепляться наша национальная валюта. Но тут нужно посмотреть на ту динамику, которая была в 2008 году, вот в последнем кризисе. Тогда цена на нефть естественно тоже падала. Падала она тогда на протяжении 6 месяцев. Упала ниже 40. То есть, снижалась одномоментно, ниже 40 долларов за баррель, была 38 долларов за баррель. Что произошло с рублем? Доллар вырос с 23 рублей за баррель до 34 рублей за баррель.
А. Дыховичный
―
(Неразборчиво).
В. Борисов
―
Да, прошу прощения, за доллар.
А. Дыховичный
―
23,50. Максимум для рубля был 23,50. Ну да, округляем 23-34. Потом, когда нефть вернулась, то есть выросла до 110 долларов за баррель, 115, а доллар не упал, то есть рубль не укрепился.
А. Дыховичный
―
Укрепился, но не так.
В. Борисов
―
Ну, естественно. Относительно не укрепился. То есть, относительно тех предыдущих своих цен. То есть, он и остался примерно на уровне, то есть колебался в районе 32-34 рубля за 1 доллар. Поэтому вот эти вот страхи о том, что даже если цена на нефть сейчас резко вырастит, то это далеко не факт, что так же резко вырастит рубль. Почему, сегодня на семинаре объясню. Есть аналитик, достаточно известный эксперт, который говорит о том, что мы можем увидеть в принципе и нефть по 150 долларов за баррель, и доллар по 150 рублей. То есть, почему – сегодня на семинаре расскажу. Напоминаю, в 19.00 он пройдет в Гостином дворе, открытый. Приглашение можно получить по телефону 213-01-13, код 499.
А. Дыховичный
―
Если можно, еде пару слов о нефти. Вот несколько дней тому назад появилась информация, что первая компания, занимающаяся добычей в США, занимающаяся добычей сланцевой нефти, обанкротилась. И вот как на это нужно реагировать, если ты ждешь все-таки некоего отскока по нефти? Ура, первая компания обанкротилась, или еще только… Нефть уже 40… Ну, там 40 с небольшим, 45, а только вот первая компания обанкротилась. Как это вот…
В. Борисов
―
Ну смотрите, во-первых естественно, какие-то компании будут банкротиться. Потому, что сланцевый бум, его не все переживут. То есть, какие-то компании заработали, все, уже не могут зарабатывать потому, что у них месторождения старые. Старые месторождения, старые технологии, ни дорогие в использовании. Новые месторождения, которые разрабатываются, они уже естественно позволяют снизить себестоимость нефти. Эти компании чувствуют себя пока еще нормально. В принципе США заявили о том, что они позитивно воспринимают вот это вот падение цен на нефть. Потому, что это дает толчок промышленности, да? Развитию. То есть, у них уже продажи автомобилей выросли, бензин очень сильно снизился, стоимость на бензин. И в целом в принципе по прогнозам, вот даже так, мировое сообщество воспринимает падение цен на нефть позитивно. Ну, кроме естественно добывающих стран, таких как Венесуэла например, и Россия, у которых добыча нефти достаточно дорогостоящая. Потому, что у нас например тот же арктический шельф при таких ценах мы не можем развивать. То есть, постепенно… Сейчас добыча находится на максимумах, но постепенно она будет снижаться.
А. Дыховичный
―
Напомню, что Виктор Борисов у нас в гостях, управляющий «Лабораторией инвестиционных технологий». В двух словах напомните телефоны, и когда у вас семинар.
В. Борисов
―
Да, ближайший семинар сегодня пройдет в 19.00 в Гостином дворе. Это улица Ильинка, дом 4, самый центр города. И приглашение на этот семинар можно получить по телефону 213-01-13, код 499, и так же зарегистрироваться на нашем сайте lab-invest.ru. На семинаре на этом будем разбирать текущую экономическую ситуацию, то есть подведем итоги 2014 года, потому что действительно уже можно провести такую некую черту. Все больше и больше людей понимают о том, что период высоких цен на нефть – он все, ушел в прошлое. То есть, экономическая ситуация действительно поменялась, меняются экономические модели, и нужно менять свое поведение. Действительно вспомним, вот в 90-е годы цена на нефть доходила до 12 долларов за баррель. То есть, она не была нефть… Ну, такая высокая, 150 не стоила. И только потом в 2000, начала 2000-х годов, нефть начала расти, и выросла в 10 раз, больше даже. Естественно приток денег в экономику страны, в Россию, он увеличился очень сильно, и мы видели экономический рост. Получилось накопить некий жирок скажем так, да? Финансовую подушку. Я имею в виду не только государству, вообще в принципе людям. И вот сейчас начинается действительно новая эра. Если нефть пробьет вообще отметку в 40 долларов за баррель, то вот этот вот скажем так, коридор колебания будет уже совсем другой цены на нефть. И тенденции сильно изменятся. Поэтому вот этот накопленный жирок, его нужно правильно использовать. То есть, понимать во что, не проесть. Вот к сожалению знаете, Бальзак еще сказал о том, что бедность заразна. И академия наук российская проводила исследование, как раз по поводу бедности. И пришла к выводу такому, что к сожалению в России из-за низкой финансовой грамотности, вот эти вот накопления денежные, они чаще всего проедаются. Вот вспомним даже перед новогодними праздниками какой был ажиотаж, все побежали в магазины, и начали тратить рубли, скупать всевозможные товары, продукты. То есть, такая стратегия, она не правильная. Чтобы допустим чувствовать себя уверенно, чтобы как-то быть финансово независимым, чтобы потребительский уровень ваш не снижался из-за изменения конъюнктуры рыночной, то естественно деньгами нужно заниматься. Нужно инвестировать, вкладывать… Ну, народная мудрость: деньги любят, когда их считают. Вот в принципе, этим все сказано. Вот но далеко не все знают, какие есть инструменты на рынке, то есть во что можно инвестировать. Привыкли инвестировать условно в банк, и хранить деньги под подушкой у себя. Но действительно инструментов очень много на рынке, нужно разобраться в этом. И вот мы в лаборатории инвестиционных технологий как раз помогаем это делать. То есть, мы обучаем людей заниматься инвестированием, кто сам хочет этим заниматься. Кто не хочет время тратить, заниматься самостоятельно, есть действительно много компаний на рынке, которые предлагают уже такие инвестиционные решения готовые. То есть, пожалуйста, вы платите нам деньги, мы будем заниматься управлением вашим капиталом. Есть такие варианты, тоже нужно в этом немного разобраться. Нужно понимать, какие есть подводные камни, какие есть плюсы, какие есть минусы. Обо всем об этом мы говорим, ну в частности на семинарах. Напоминаю, ближайший сегодня проведу в 19.00, приглашение по телефону можно получить 213-01-13, код 499. Кому неудобно сегодня приехать, точно такой же семинар я проведу в субботу, в час дня там же. И для жителей региона у нас есть онлайн программа, когда тоже в режиме реального времени, в пятницу в 2 часа дня, точно такой же семинар проходит. Вы можете подключиться, и из любого удобного вам места посмотреть, пообщаться со специалистом, позадавать вопросы в чате. И потом, если вдруг там не успели например, отвлекло вас что-то, можно запись получить, и пересмотреть еще раз. Да, записаться кстати на онлайн семинар можно на нашем сайте lab-invest.ru, ну либо так же по телефону 213-01-13, код города Москвы 499.
А. Дыховичный
―
Так, инструмент, о котором мы не так часто говорим: металлы. Вот любопытную нашел я… Не то, что нашел, просто посмотрел. Серебро впало практически в 3 раза со своего максимума. 50 долларов стоило серебро за (неразборчиво) унцию. Это был по-моему 11-й год, что-то такое вот, 2011-й. Сейчас 17, было там 15, то есть вот в 3 раза, и больше. Золото при этом так сильно не снизилось. Золото максимум было 1923, сейчас вот на данный момент 1240. То есть, ну, в общем как-то… Может быть, можно как-то это использовать?
В. Борисов
―
Ну во-первых нужно понимать, почему так происходит, да? Почему, например золото стоит на месте, не падает, а…
А. Дыховичный
―
Условно говоря, да. По сравнению с серебром не падает.
В. Борисов
―
Да, а серебро падает. Потому что смотрите, золото традиционно считается такой актив в тихой гавани. То есть, это инструмент инвестиционный, в него всегда вкладывают деньги инвесторы, когда на рынках происходят кризисные ситуации. Вот тот же самый 2008 год. Серебро выросло с 800 долларов, с 850-ти долларов… Ой, не серебро, а золото. С 850 долларов за (неразборчиво) унцию, выросло до 1900, чуть долларов за (неразборчиво) унцию. А серебро, в отличие от золота, оно больше промышленный металл. То есть, спрос со стороны промышленности на серебро, составляет там примерно 40%. Поэтому, когда кризис, производство сокращается… То есть, компании там закрываются, уменьшают количество производимых товаров, автобизнес тот же самый, да? Серебро там используется. То спрос на серебро падает, падает и цена на этот металл. Тут вот принципиальная разница активов. То есть, экономика каким образом, всегда развивается волнообразно. То у нас период роста, то у нас период спада. Период роста, период спада. Так вот, в периоды роста нужно использовать одни инструменты, а в периоды спада совершенно другие инструменты. Тут очень важно понять момент, поймать, и переориентироваться. А собственно какие инструменты использовать во время кризиса, какие инструменты использовать во время экономического роста, мы это разбираем, на семинаре я расскажу об этом сегодня. Посмотрим по золоту интересную стратеги. То есть, у нас в компании есть действительно, как можно заработать на золоте. Оно интересно действительно, его нужно… Сейчас оно привлекательно, золото. Но важно поймать момент, да? Когда его нужно… Когда нужно входить в сделки, и важно понимать, как это делать. Потому, что некоторые например покупают монеты золотые, кто-то вкладывает в обезличенные металлические счета, кто-то инвестирует в золото физически. То есть, у нас есть примеры, прецеденты, когда действительно наши клиенты купили металлическое золото. Это не всегда хорошо, потому, что там тоже есть дополнительные издержки. Обо всем об этом мы сегодня на семинаре поговорим, то есть разберем действительно наиболее эффективные, наиболее выгодные для вас, наиболее скажем так комфортные, и наименее рискованные на текущий момент инвестиционные решения. Напоминаю, семинар я сегодня проведу в 19.00, в Гостином дворе, приглашение можно получить по телефону 213-01-13, код 499. Вот хочу, чтобы слушатели наши поняли действительно, что ситуация-то изменилась очень сильно в экономике. И то есть, что нас вообще ожидает в 2015-м году: ожидает за счет роста доллара, ожидает инфляция огромная. Уже в принципе по статистике 80% населения заметили рост цен, а 20-25% уже отказались от каких-то продуктов, в приобретении.
А. Дыховичный
―
В питании даже.
В. Борисов
―
Да, да, да, даже продуктов питания. Инфляция будет расти, будет снижаться деловая активность у населения в целом. То есть, предприятия какие-то вынуждены будут признать себя банкротом, то есть закрываться. Какие не закроются, то будут сокращать рабочие места, это мы увидим рост безработицы. Ну, более того, там рост задолженности по зарплате. Ну, все вот эти моменты, которые присущи кризисам, они будут. Причем будут… То есть, это не какая-то долгосрочная перспектива. Многие эксперты, большинство сходится во мнении, что самый сложный такой период, самый пик придет где-то на первое полугодие 2015 года. Поэтому к этому как бы тоже стоит подготовиться. Каким образом? То есть, нужно увеличивать доходность свою, то есть свой доход. Даже доход не от основного условно источника, да? А диверсифицироваться, то есть несколько источников дохода иметь. Вот как… Ну, называется инвестирование. Общаешься с какими0то… Ну, допустим с теми же бизнесменами. Зачастую у людей бывает несколько бизнесов. То есть, строительный бизнес, там аптечная сеть… Вот не так давно я общался с человеком, чтобы как раз риск в строительном бизнесе нивелировать, аптечная сеть. При этом, он занимается инвестициями активно. То есть инвестирует, использует фонды инвестиционные, сам какие-то сделки совершает. Это соответственно все возможно, все реально. Научиться этому можно и нужно, чтобы действительно обезопасить себя. Потому, что смотрите, никто не следит в других странах так активно за курсом национальной валюты, да? Вот в Европе им не принципиально, сколько там евро по отношению к доллару. С мая месяца евро снижается, и снижается очень сильно по отношению к доллару. Есть какая-то паника, есть шумиха в странах еврозоны, Евросоюза? Нет. А почему? Потому, что они соответственно… У них экономика диверсифицирована, и в принципе люди… То есть, подготовлены лучше. То есть, они действительно как-то… Очень популярны сейчас инвестиционные фонды. То есть, приток средств в инвестиционные фонды, он сильно вырос по итогам прошлого года. Такие инструменты доступны и нашим инвесторам, просто опять же, повторюсь, к сожалению не все про это знают. Наша задача в данном случае показать. То есть, научить и рассказать, поэтому приходите на семинар. Сегодня будем эти моменты все обсуждать, разбирать. Семинар я проведу в 19.00 в Гостином дворе, он открытый, и приглашение можно получить по телефону 213-01-13, код 499.
А. Дыховичный
―
Вот люди спорят по поводу того, что было. Ольга, вы не правы. Ольга пишет, что тогда… Имеется в виду 2008 год, нефть упала не до 38, как сказал Виктор Борисов, управляющий «Лабораторией инвестиционных технологий», а до 44. Нет, Ольга, посмотрите графики. Даже было ниже немножечко 38. Речь идет о бренте. В принципе (неразборчиво) тоже тогда снижался ниже 38. Ольга, вы не правы. А вот люди спорят о том, что было. О том, что было чего спорить? Взял, да посмотрел. А вот что будет…
В. Борисов
―
Ну во-первых, история повторяется. Но вот кризис 2008 года, тоже хотел сказать, сыграл с нами злую шутку. Мы достаточно легко его прошли, преодолели. То есть, был накоплен действительно большой запас, потенциал, и как-то так. Ну, да, такая была мягкая девальвация рубля, как-то вроде раз, потом цены быстро на нефть отскочили, и все, вроде все нормально, пошло восстановление. Но вот как раз особенность текущей ситуации в том, что кризис, скорее всего этот будет затяжной. Это самое такое не приятное. Потому, что тот же бывший министр финансов Кудрин, он говорит о том, что текущий кризис скорее всего затянется лет на 5, а может быть и на 10. Но даже наш президент сказал о том, что 2 года будет кризис, да? 2 года – это тоже не мало, это не 2008 год. Поэтому действительно, чтобы все понимали, нужно что-то делать. Да, мы смотрим на кризис 2008 года, он ближайший из нас, но сейчас ситуация будет хуже.
А. Дыховичный
―
Виктор, как можно что-то делать в текущей ситуации, когда с одной стороны волотильность колоссальная. Внутридневная, внутринедельная. Вон там буквально несколько дней назад индекс РТС на 10% вырос, взлетел. Сейчас уже все эти 10% уже потеряли, с одной стороны. А с другой стороны ну такие длиннющие тренды, и большие, ну по тому же самому рублю. Ну вот вы сами сказали, ну страшно уже покупать по таким ценам доллар. А может и правда еще вырастит там. Ну, вот как с таким (неразборчиво).
В. Борисов
―
Глаза боятся, руки делают. На самом деле страшно тем, кто не разбирается в вопросе. Кто не понимает процессов, и той логики, которая заложена за собственно происходящими этими процессами. А тот, кто понимает, тот делает. Естественно, там какой-то риск присутствует в той или иной сделке, в том или ином решении. Но риск – понятие математическое, риск просчитывается. То есть, условно можно подстелить соломку, да? И соответственно рисковать гораздо меньше. То есть, как это делать, мы в «Лаборатории инвестиционных технологий» разбираем, то есть у нас в принципе и по рискам есть отдельная методичка. То есть, про которую вот так же кто придет на семинар, сегодня дам полистать, можете посмотреть, и ознакомиться, да? Действительно как инвестировать менее рискованно. Важно выбирать правильные инструменты. Сегодня на семинаре я объясню, приглашение на этот семинар можно получить по телефону 213-01-13, код 499, так же зарегистрироваться на нашем сайте lab-invest.ru. Будем разбирать, что ожидать в 21015-м году, и построим некую стратегию инвестиционную финансовую, финансовый план.
А. Дыховичный
―
Все там покажете, расскажете.
В. Борисов
―
Точно.
А. Дыховичный
―
На графиках?
В. Борисов
―
Естественно.
А. Дыховичный
―
Какой телефон, еще разок.
В. Борисов
―
Телефон для регистрации на семинар 213-01-13, код города Москвы 499.
А. Дыховичный
―
Виктор Борисов, управляющий «Лабораторией инвестиционных технологий» был у нас в гостях. «Готовые инвестиционные решения для частных инвесторов России», так звучала тема нашего эфира.